© رويترز. صورة الملف: يظهر شعار بنك HSBC في هذا الرسم التوضيحي الملتقط في 12 مارس 2023. رويترز / دادو روفيك / صورة توضيحية / صورة ملف
بقلم سيلينا لي ولورانس وايت
هونج كونج/لندن (رويترز) – أعلن بنك إتش.إس.بي.سي هولدنجز يوم الأربعاء عن رسوم بقيمة ثلاثة مليارات دولار على حصته في بنك صيني وسط تزايد القروض المعدومة في ثاني أكبر اقتصاد في العالم، مما أدى إلى تراجع أرباح سنوية قياسية.
وانخفضت أسهم البنك البريطاني بما يصل إلى 7% في التعاملات المبكرة في لندن مقابل مؤشر مستقر على نطاق واسع، متجهة صوب أسوأ انخفاض لها في يوم واحد منذ اندلاع جائحة كوفيد-19 في مارس 2020 حيث لاحظ المستثمرون أيضًا ارتفاع التكاليف.
جاء انخفاض سعر السهم على الرغم من إعلان البنك عن إعادة شراء جديدة بقيمة 2 مليار دولار، وتوزيع أرباح سنوية قدرها 0.61 دولار للسهم الواحد، ونية دفع أرباح خاصة قدرها 0.21 دولار للسهم بمجرد استكمال بيع أعماله في كندا.
رد الفعل السلبي للسوق على الرغم من الأرباح القياسية والمدفوعات الكبيرة يسلط الضوء على التحدي الذي يواجهه بنك HSBC الذي يركز على آسيا في مطابقة آمال المستثمرين المرتفعة، حيث يتصارع مع التعافي الاقتصادي الأضعف من المتوقع في الصين.
وقفزت أرباح البنك قبل الضريبة لعام 2023 بنسبة 78% إلى 30.3 مليار دولار، لكنها لا تزال أقل من التقدير المتفق عليه البالغ 34.1 مليار دولار، ويرجع ذلك إلى حد كبير إلى الشطب غير المتوقع في الصين.
كما ارتفعت تكاليف بنك HSBC بنسبة 6% في عام 2023، وهو ما يزيد عما كان متوقعًا، وذلك بسبب تأثير الرسوم المصرفية الأعلى من المتوقع في الولايات المتحدة وبريطانيا. وقالت أيضًا إن التكاليف ستنمو بنسبة 5٪ أخرى في عام 2024، حيث تواجه التضخم أثناء الاستثمار في أعمالها.
يعد انخفاض قيمة حصته في بنك الاتصالات الصيني (BoCom) بقيمة 3 مليارات دولار أمريكي هو الأكبر حتى الآن من قبل بنك خارجي، مع تفاقم أزمة العقارات في البلاد.
وقال بنك HSBC إن عملية الشطب جاءت بعد مراجعة التدفقات النقدية المستقبلية المحتملة وتوقعات نمو القروض وهوامش الفائدة.
ومع ذلك، قال الرئيس التنفيذي نويل كوين إنه يعتقد أن التقييمات في سوق العقارات التجارية في البر الرئيسي للصين قد وصلت إلى أدنى مستوياتها.
وقال كوين إنه يشهد “انتعاشًا تدريجيًا وتدريجيًا” لكن الأمر “سيستغرق بضع سنوات حتى يشق السوق طريقه عبر التحديات الحالية”.
وقال مات بريتزمان، محلل الأسهم في هارجريفز لانسداون، إن البر الرئيسي للصين لا يزال يمثل علامة استفهام بالنسبة لبنك HSBC وأن توقعاته تبدو أسوأ إلى حد ما من المتوقع.
وقال في مذكرة للعملاء: “كان عام 2023 عامًا قويًا بالنسبة لبنك HSBC، لكن يبدو أن زخم الأرباح يقترب من نهايته والأمور ستصبح أكثر صعوبة من هنا”.
توقعات حذرة
وقال أكبر بنك في أوروبا إنه يظل حذرا بشأن توقعات نمو القروض في النصف الأول من عام 2024 في مواجهة تباطؤ النمو الاقتصادي في العديد من الاقتصادات التي يستمر فيها التضخم.
أعلن البنك عن عائد على الأسهم الملموسة (ROTE) بنسبة 14.6٪، وهو هدف الأداء الرئيسي، في عام 2023، وهو ما يقل عن توقعات المحللين بنسبة 17٪. وقالت إنها واصلت استهداف ROTE في منتصف عام 2024.
كانت أعمال الثروات في بنك HSBC نقطة مضيئة بالنسبة للبنك، حيث ارتفعت الإيرادات بنسبة 8٪ إلى 7.5 مليار دولار، مدعومة جزئيًا بالاستحواذ على أعمال الثروات في سيتي جروب في الصين العام الماضي.
كما اجتذبت وحدة الثروة – التي يحاول بنك HSBC نموها، خاصة في آسيا – أصولًا مستثمرة صافية جديدة بقيمة 84 مليار دولار، ارتفاعًا من 80 مليار دولار في عام 2022.
وقال بنك HSBC إن مجموع مكافآته ارتفع إلى 3.8 مليار دولار من 3.4 مليار دولار في عام 2022، مما يعكس تحسن الأداء، وسيطلق أيضًا خطة أجور متغيرة جديدة لموظفي الإدارة المبتدئة والمتوسطة.
شهد الرئيس التنفيذي كوين تضاعف إجمالي أجره في عام 2023 إلى 10.6 مليون دولار من 5.6 مليون دولار في العام السابق، حيث بدأت الحوافز طويلة الأجل من تعيينه في عام 2020 في الاستحقاق، مما عزز أجره المتغير.
