1 الأداء السابق لا يضمن النتائج المستقبلية
2 تم حسابه بناءً على تكوين GBI-EM GD اعتبارًا من 28/6/2024.
تمثل بيانات الأداء المقدمة الأداء السابق ولا تشكل ضمانًا للنتائج المستقبلية. تفترض العوائد إعادة استثمار جميع عناصر الدخل. قد يكون الأداء الحالي أقل أو أعلى من بيانات الأداء المقدمة. تتوفر بيانات الأداء الحالية حتى نهاية الشهر الأخير على موقع الصندوق على TCW.com. سوف تتقلب عوائد الاستثمار والقيمة الرئيسية مع ظروف السوق. قد تكون قيمة الاستثمار في الصندوق، عند استردادها، أكثر أو أقل من تكلفة الشراء الأصلية.
يجب عليك أن تفكر بعناية في الأهداف الاستثمارية والمخاطر والرسوم والنفقات الخاصة بصندوق الاستثمار المشترك قبل الاستثمار. تحتوي نشرة الإصدار والنشرة الموجزة للصندوق على هذه المعلومات وغيرها حول الصندوق. للحصول على نشرة الإصدار، يرجى الاتصال بالرقم 800-386-3829 أو يمكنك تنزيل النشرة من موقع الصندوق على TCW.com. يرجى قراءتها بعناية.
يرجى الاطلاع على الإفصاحات الهامة في الصفحة (الصفحات) التالية.
إفصاح مهم
قد تتضمن هذه المواد تقديرات وتوقعات وبيانات “تطلعية” أخرى. قد تختلف الأحداث الفعلية بشكل كبير عن تلك المعروضة. لا تتحمل TCW أي واجب لتحديث أي من هذه البيانات.
تعكس هذه المادة الآراء الحالية للمؤلف ولكن ليس بالضرورة آراء TCW وهذه الآراء عرضة للتغيير دون إشعار. قد يكون لدى شركة TCW أو مسؤوليها أو مديريها أو موظفيها أو عملائها مناصب في الأوراق المالية أو الاستثمارات المذكورة في هذا المنشور، والتي قد تتغير مناصبها في أي وقت، دون إشعار. قد تتضمن هذه المواد تقديرات وتوقعات وبيانات “تطلعية” أخرى. قد تختلف الأحداث الفعلية بشكل كبير عن تلك المعروضة. لا تتحمل TCW أي واجب لتحديث أي من هذه البيانات. تستند جميع التوقعات والتقديرات إلى أسعار الأصول الحالية وهي عرضة للتغيير. تفاصيل الأداء اعتبارًا من 30 يونيو 2024
|
سنوي |
||||||||||||
|
(%) |
يونيو |
YTD |
2س |
1 سنة |
3 سنوات |
5 سنوات |
10 سنوات |
منذ البداية 1 |
||||
|
TGEIX (في المشاركة) تاريخ التأسيس 1/9/1996 2 |
0.31 |
2.79 |
0.45 |
11 صباحا |
-2.96 |
-0.42 |
1.86 |
7.41 |
||||
|
MUTF:TGINX (ن شارك) تاريخ التأسيس 27/02/2004 |
0.33 |
2.74 |
0.39 |
10.89 |
-3.06 |
-0.52 |
1.67 |
5.65 |
||||
|
موتف:تجيبكس (ف شارك) تاريخ البداية 28/02/2020 |
0.31 |
2.83 |
0.31 |
10.91 |
-2.89 |
– |
– |
-1.13 |
||||
|
مؤشر جي بي مورغان EMBI العالمي المتنوع |
0.62 |
2.34 |
0.30 |
9.23 |
-2.60 |
-0.03 |
2.60 |
7.44-ط؛ 5.64-ن؛ -0.91-ف |
||||
|
نسبة النفقات (٪) |
في حصة |
ن شارك |
ف شارك |
|||||||||
|
إجمالي |
0.85 |
1.15 |
0.82 |
|||||||||
|
شبكة 3 |
0.83 |
0.95 |
0.77 |
|||||||||
مصاريف تشغيل الصندوق السنوية كما هو مذكور في نشرة الإصدار المؤرخة في 1 مارس 2024، باستثناء الفوائد ورسوم ومصاريف الصندوق المستحوذ عليه، إن وجدت.
تمثل بيانات الأداء المقدمة الأداء السابق ولا تشكل ضمانًا للنتائج المستقبلية. تفترض العوائد إعادة استثمار جميع عناصر الدخل. قد يكون الأداء الحالي أقل أو أعلى من بيانات الأداء المقدمة. تتوفر بيانات الأداء الحالية حتى نهاية الشهر الأخير على موقع الصندوق على TCW.com. سوف تتقلب عوائد الاستثمار والقيمة الرئيسية مع ظروف السوق. قد تكون قيمة الاستثمار في الصندوق، عند استردادها، أكثر أو أقل من تكلفة الشراء الأصلية.
يعكس العائد السنوي منذ البداية للمؤشر تاريخ بدء صناديق أسهم TCW من الفئة I وN وP، على التوالي. للفترة من 1/9/1996 إلى 30/6/2024؛ 27/2/2004-30/6/2024; 28/2/2020-30/6/2024. منذ البداية، تشمل العوائد أداء الشراكة المحدودة السابقة للفترات التي سبقت أن أصبح تسجيل الصندوق ساري المفعول. لم تكن الشراكة المحدودة السابقة مسجلة بموجب قانون شركات الاستثمار لعام 1940 (“قانون 1940”)، وبالتالي، لم تكن خاضعة لقيود استثمارية معينة يفرضها قانون 1940. إذا تم تسجيل الشراكة المحدودة بموجب قانون 1940، فقد يتأثر أدائها سلبًا. اعتبارًا من 1 مارس 2024، وافق المستشار تعاقديًا على تحديد سقف للنفقات (باستثناء الفوائد والوساطة والنفقات غير العادية ورسوم ونفقات الصندوق المكتسب، إن وجدت) بنسبة 0.85% من متوسط صافي الأصول اليومية فيما يتعلق بأسهم الفئة الأولى، 0.95% من متوسط صافي الأصول اليومية فيما يتعلق بأسهم الفئة N و0.77% من متوسط صافي الأصول اليومية فيما يتعلق بأسهم الفئة P. سيظل التنازل عن الرسوم التعاقدية/سداد النفقات ساريًا حتى 1 مارس 2025 وقبل ذلك التاريخ، لا يجوز لمستشار الاستثمار إنهاء هذا الترتيب دون موافقة مجلس الإدارة.
مؤشر جي بي مورغان EMBI العالمي المتنوع (EMBI GD) – مؤشر العائد الإجمالي المرجح بالقيمة السوقية لسندات برادي المقومة بالدولار الأمريكي، والقروض، وأدوات سندات اليورو المتداولة في الأسواق الناشئة. المؤشر غير متاح للاستثمار المباشر؛ وبالتالي فإن أدائها لا يعكس تخفيضًا في الرسوم أو النفقات المتكبدة في إدارة المحفظة. قد تختلف الأوراق المالية الموجودة في المؤشر بشكل كبير عن تلك الموجودة في الصندوق. تم عرض المقارنة لتوضيح أداء سندات الدين في الأسواق الناشئة خلال الفترة. المصدر: TCW، FactSet، State Street B&T
مخاطر الاستثمار
تنطوي استثمارات الدخل الثابت على مخاطر أسعار الفائدة، ومخاطر تخلف الجهة المصدرة عن السداد، ومخاطر ائتمان الجهة المصدرة، ومخاطر تقلب الأسعار. يمكن أن تفقد الصناديق التي تستثمر في السندات قيمتها مع ارتفاع أسعار الفائدة ويمكن أن يفقد المستثمر رأس المال. سوف تتقلب أسعار أسهم الصندوق وعوائدها مع ظروف السوق والعملات والمناخ الاقتصادي والسياسي الذي تتم فيه الاستثمارات. تحمل الأوراق المالية في الأسواق الناشئة مخاطر خاصة، مثل أسواق التداول الأقل تطورًا أو الأقل كفاءة، ونقص معلومات الشركة، واختلاف معايير التدقيق والمعايير القانونية. يمكن أن تكون أسواق الأوراق المالية في بلدان الأسواق الناشئة متقلبة للغاية. سوف تنخفض قيمة استثمارات الصندوق المقومة بالعملات الأجنبية إذا انخفضت قيمة العملة الأجنبية مقارنة بالدولار الأمريكي. يرجى الاطلاع على نشرة الإصدار الخاصة بالصندوق للحصول على مزيد من المعلومات حول هذه المخاطر وغيرها.
إفصاح مهم مسرد المصطلحات
نقاط الأساس ('bps') – جزء من مائة من واحد بالمائة، وتستخدم بشكل رئيسي للتعبير عن الفروق في أسعار الفائدة. حمل – العائد الذي يتم الحصول عليه من الاحتفاظ بالاستثمار (إذا كان إيجابيا)، أو تكلفة الاحتفاظ به (إذا كان سلبيا). البنك المركزي – مؤسسة محتكرة ومؤممة في كثير من الأحيان، وتتمتع بسيطرة مميزة على إنتاج وتوزيع الأموال والائتمان. الشركات – تتعلق بسند صادر عن شركة أو تتعلق به، على عكس السندات الصادرة عن وزارة الخزانة الأمريكية أو حكومة غير أمريكية أو بلدية. كوفيد-19 (مرض فيروس كورونا) – هو مرض معدٍ يسببه فيروس SARS-CoV-2. الائتمان – اتفاقية تعاقدية يحصل فيها المقترض على شيء ذي قيمة الآن ويوافق على السداد للمقرض في تاريخ لاحق، مع الفائدة بشكل عام. يشير الائتمان أيضًا إلى الجدارة الائتمانية أو التاريخ الائتماني للفرد أو الشركة. العملة – شكل مقبول عمومًا من النقود، بما في ذلك العملات المعدنية والأوراق الورقية، التي تصدرها الحكومة ويتم تداولها داخل الاقتصاد. الافتراضي – عدم دفع الفائدة أو أصل القرض فورًا عند استحقاقه. الأسواق المتقدمة ('DM') – بلد يتمتع بمستوى عالٍ نسبيًا من النمو الاقتصادي والأمن. Disinflation – تباطؤ معدل تضخم الأسعار. المدة – مقياس لحساسية السعر (قيمة رأس المال) للاستثمار ذي الدخل الثابت للتغير في أسعار الفائدة. يتم التعبير عن المدة بعدد من السنوات. ارتفاع أسعار الفائدة يعني انخفاض أسعار السندات، في حين أن انخفاض أسعار الفائدة يعني ارتفاع أسعار السندات. الأسواق الناشئة ('EM') – دولة تتمتع ببعض خصائص السوق المتقدمة ولكنها ليست سوقًا متقدمة. وهذا يشمل البلدان التي قد تكون أسواقًا متقدمة في المستقبل أو كانت في الماضي. EMFX – عملات الأسواق الناشئة. الاحتياطي الفيدرالي (بنك الاحتياطي الفيدرالي) – البنك المركزي للولايات المتحدة الذي ينظم النظام النقدي والمالي في الولايات المتحدة. الناتج المحلي الإجمالي (الناتج المحلي الإجمالي) – القيمة السوقية لجميع السلع والخدمات النهائية المنتجة داخل بلد ما في فترة زمنية معينة. GFC – الأزمة المالية العالمية. النمو – محفظة متنوعة من الأسهم التي يكون هدفها الأساسي هو زيادة رأس المال، مع توزيع أرباح قليلة أو معدومة. ستتكون شركات المحفظة بشكل أساسي من الشركات التي لديها نمو أعلى من المتوسط في الأرباح والتي تعيد استثمار أرباحها في التوسع والاستحواذ و/أو البحث والتطوير. عائد مرتفع – سندات ذات تصنيف أقل من درجة الاستثمار. صندوق النقد الدولي (صندوق النقد الدولي) – منظمة دولية تم إنشاؤها بغرض تعزيز الاستقرار النقدي العالمي واستقرار سعر الصرف، وتسهيل التوسع والنمو المتوازن للتجارة الدولية والمساعدة في إنشاء نظام متعدد الأطراف للمدفوعات للمعاملات الجارية. التضخم – حالة ارتفاع المستوى العام لأسعار السلع والخدمات في الاقتصاد خلال فترة زمنية. درجة الاستثمار ('IG') – سندات ذات تصنيف Baa أو أعلى من وكالة موديز لخدمات المستثمرين، وتصنيف BBB أو أعلى من ستاندرد آند بورز. مؤشر جي بي مورغان EMBI العالمي المتنوع (EMBI GD) – مؤشر العائد الإجمالي المرجح بالقيمة السوقية لسندات برادي المقومة بالدولار الأمريكي، والقروض، وأدوات سندات اليورو المتداولة في الأسواق الناشئة. العملة المحلية – الشكل الأكثر شيوعًا للعملة المستخدمة في بلد ما. يشمل هذا عادةً العملة الوطنية للبلد. الاقتصاد الكلي – يتعلق بفرع الاقتصاد المعني بالعوامل الاقتصادية واسعة النطاق أو العامة، مثل أسعار الفائدة والإنتاجية الوطنية. السياسة النقدية – الإجراءات التي يتخذها البنك المركزي أو مجلس العملة أو أي لجنة تنظيمية أخرى تحدد حجم ومعدل نمو المعروض النقدي، والذي يؤثر بدوره على أسعار الفائدة. صناديق الاستثمار المشتركة – أداة استثمارية تتكون من مجموعة من الأموال التي تم جمعها من العديد من المستثمرين بغرض الاستثمار في الأوراق المالية مثل الأسهم والسندات وأدوات سوق المال والأصول المماثلة. يتم تشغيل صناديق الاستثمار المشتركة من قبل مديري الأموال، الذين يستثمرون رأس مال الصندوق ويحاولون تحقيق مكاسب رأسمالية ودخل لمستثمري الصندوق. يتم تنظيم محفظة صناديق الاستثمار المشتركة والحفاظ عليها لتتناسب مع الأهداف الاستثمارية المنصوص عليها في نشرة الإصدار. الأداء المتفوق – الأداء المتفوق هو عندما يكون من المتوقع أن يحقق الاستثمار أداءً أفضل من العائد الناتج عن مؤشر معين أو السوق بشكل عام. وبما أن أداء العديد من الاستثمارات تتم مقارنته بمؤشر مرجعي، فإن الأداء المتفوق يشير إلى توليد عائد أعلى من مؤشر مرجعي معين مع مرور الوقت. يشير الأداء المتفوق أيضًا إلى تصنيف المحلل على الورقة المالية، ويعتبر الأداء المتفوق تصنيفًا أفضل من الحيادي وأسوأ من توصية الشراء القوية. زيادة الوزن – حالة يتجاوز فيها تعرض المحفظة لفئة أصول معينة (أو مقياس المخاطر) تعرض المؤشر القياسي. S&P 500 – مؤشر S&P 500، أو مؤشر Standard & Poor's 500، هو مؤشر مرجح من حيث القيمة السوقية لـ 500 شركة رائدة متداولة علنًا في الولايات المتحدة. يحتوي المؤشر في الواقع على 503 مكونات لأن ثلاثة منها تحتوي على فئتين من الأسهم المدرجة. ذات سيادة – حكومة وطنية داخل بلد معين. السبريد – الفرق بين سعر العرض وسعر الطلب للأوراق المالية أو الأصول. إجمالي العائد – معدل العائد على الورقة المالية، بما في ذلك الدخل من أرباح الأسهم والفوائد، بالإضافة إلى ارتفاع أو انخفاض سعر الورقة المالية، خلال فترة زمنية معينة. نقص الوزن – حالة لا تحتفظ فيها المحفظة بكمية كافية من ورقة مالية معينة بالمقارنة مع وزن الورقة المالية في المحفظة المعيارية الأساسية. USD (دولار الولايات المتحدة) – يُختصر بـ USD، الدولار هو العملة المستخدمة في الولايات المتحدة الأمريكية. التقييمات – عملية تحديد القيمة الحالية للأصل أو الشركة. هناك العديد من التقنيات التي يمكن استخدامها لتحديد القيمة، بعضها ذاتي والبعض الآخر موضوعي. التقلب – مقياس لمخاطر تحركات الأسعار للأوراق المالية محسوبة من الانحراف المعياري لتغيرات الأسعار التاريخية اللوغاريتمية اليومية. العائد – عائد الدخل على الاستثمار. يشير هذا إلى الفوائد أو أرباح الأسهم المستلمة من الأوراق المالية وعادة ما يتم التعبير عنها سنويًا كنسبة مئوية بناءً على تكلفة الاستثمار أو قيمته السوقية الحالية أو قيمته الاسمية.
لمزيد من المعلومات حول الصندوق اتصل بنا على 8003863829.
قم بزيارة موقعنا على شبكة الإنترنت للحصول على قائمة كاملة من المنتجات والخدمات على TCW.com.
يتم توزيع أموال TCW بواسطة شركة TCW Funds Distributors LLC