لقد دخل سعر الباحث في مرحلة التراجع. بعد تحقيق ارتفاع حاد بنسبة 200٪ بعد الإطلاق في وقت سابق من هذا الأسبوع، إس كي آر انخفض الآن بنسبة 25٪ تقريبًا خلال الـ 24 ساعة الماضية. يصبح هذا التحول أكثر أهمية مع تغير المشترين الذين يقودون هذه الخطوة.
في تحليلنا السابق، أظهرنا كيف استوعبت الأموال الذكية البيع المباشر وساعدت في استقرار الأسعار. هذا الإعداد لم يعد سليما. فقد بدأت الأموال الذكية في خفض التعرض لها، وأرصدة الصرف آخذة في الارتفاع، ومع ذلك فإن الحيتان تضيف المزيد من الأموال بهدوء. والنتيجة هي سحب السوق في اتجاهين متعاكسين، مع التركيز الآن على الهاوية بنسبة 5٪.
أدى الانهيار الحرج إلى خروج الأموال الذكية
ظهر الكراك الأول في 24 يناير.
على الرسم البياني لمدة ساعة واحدة، فقد سعر الباحث خط متوسط سعر الحجم المرجح (VWAP). يمثل VWAP متوسط السعر الذي يدفعه المتداولون، مرجحًا بالحجم.
عندما يبقى السعر فوقه، يكون المشترون هم المسيطرون. عندما ينكسر، فإنه غالبًا ما يشير إلى التوزيع بدلاً من الدمج الصحي.
الباحث يفقد VWAP: TradingView
هل تريد المزيد من الرؤى الرمزية مثل هذا؟ قم بالتسجيل في النشرة الإخبارية اليومية للمحرر Harsh Notariya هنا.
ويتوافق هذا الانهيار بشكل وثيق مع السلوك المالي الذكي.
على مدار الـ 24 ساعة الماضية، خفضت محافظ الأموال الذكية من عددها إس كي آر الحيازات بنسبة 56.48%. واستنادًا إلى البيانات الموجودة على السلسلة، خفضت هذه المجموعة ما يقرب من 8.5 مليون إس كي آر من مواقعهم في يوم واحد. ولم يكن هذا التشذيب بطيئا. لقد كان خروجًا حاسمًا بعد خسارة الهيكل قصير المدى.
عرض تخفيضات الأموال الذكية: نانسن
وهذا مهم لأن الأموال الذكية تميل إلى التحرك أولا. عندما يتنحون جانبا بعد خسارة VWAP، فإنه عادة ما يشير إلى أن الاتجاه الصعودي على المدى القريب لم يعد يقدم مكافأة مخاطرة مواتية.
وهذا يفسر سبب تراجع محاولات الارتداد التي يقوم بها Seeker، حتى مع محاولة السعر الاستقرار. لكن بيع الأموال الذكية ليس سوى جانب واحد من المعادلة.
تشتري الحيتان الانخفاض باعتباره إشارة واحدة لتراكم الإشارات
وبينما كان المتداولون المطلعون يخرجون، تحركت الحيتان في الاتجاه المعاكس.
من 23 يناير إلى 24 يناير، استمر سعر الباحث في الانخفاض، لكن مؤشر تدفق الأموال (MFI) ارتفع خلال نفس الفترة. تقوم مؤسسات التمويل الأصغر بتتبع ضغوط البيع والشراء باستخدام السعر والحجم. عندما ينخفض السعر بينما ترتفع مؤسسات التمويل الأصغر، فإن ذلك يشير إلى تراكم تحت السطح.
المشترين تراجع: TradingView
ويساعد هذا الاختلاف في تفسير سلوك الحيتان.
خلال الـ 24 ساعة الماضية ارتفعت حيازات الحيتان بنسبة 40.78% ليرتفع إجمالي رصيدها إلى 56.49 مليوناً إس كي آر. وهذا يعني أن الحيتان أضافت ما يقرب من 16.3 مليون إس كي آر أثناء الانسحاب.
على عكس الأموال الذكية، لا تتداول الحيتان بهيكل قصير الأجل. إنهم في وضع ضعيف، وهو ما يتوافق تمامًا مع الشراء عند الانخفاض من جانب مؤسسات التمويل الأصغر.
الحيتان الباحثة: نانسن
وهذا يخلق تباينًا واضحًا في النية. تراجعت الأموال الذكية بعد فشل VWAP. تدخلت الحيتان مع تباطؤ الزخم وظهور إشارات الشراء بالانخفاض.
ومع ذلك، فإن تراكم الحيتان لا يترجم تلقائيا إلى قوة الأسعار. يمكن للحيتان استيعاب العرض، لكنها لا تستطيع إيقاف الانخفاض إذا استمر ضغط البيع في الارتفاع في أماكن أخرى. وهذا يضع سلوك التبادل في موضع التركيز.
تحافظ تدفقات الصرف على مخاطر انهيار الأسعار على قيد الحياة
وعلى الرغم من شراء الحيتان، لا يزال ضغط العرض مرتفعًا.
ارتفعت أرصدة الصرف بشكل حاد خلال الـ 24 ساعة الماضية لترتفع بنسبة 10.94% إلى 453.67 مليون إس كي آر. وهذا يعني ما يقرب من 44.8 مليون إس كي آر انتقلت إلى التبادلات خلال هذه الفترة. وساهمت مخارج الأموال الذكية في هذا التدفق، ومن المحتمل أن يؤدي جني أرباح التجزئة إلى زيادة الضغوط أيضًا.
يظهر هذا التحول في العرض بوضوح في بيانات الحجم.
على الرسم البياني لأربع ساعات، اتجه حجم التداول (OBV) نحو الانخفاض حتى مع بقاء السعر مرتفعًا بين 21 يناير و24 يناير. يتتبع OBV ما إذا كان الحجم يؤكد تحركات السعر. عندما يرتفع السعر، ولكن ينخفض مؤشر OBV، فهذا يشير إلى أن الارتفاعات مدفوعة بضعف الطلب بدلاً من التراكم القوي.
ولهذا السبب لم يُترجم شراء الحيتان بعد إلى متابعة صعودية. والأكثر من ذلك، أن ارتفاع تدفقات الصرف يتفوق بسهولة على أرقام تراكمها.
لقد تم الآن تحديد المخاطر الفنية بوضوح. على أساس إغلاق لمدة أربع ساعات، فإن 0.028 دولار هو المستوى الرئيسي، وهو تحرك بنسبة 5٪ من المستوى الحالي في وقت النشر. إن الإغلاق النظيف تحته، مصحوبًا بانهيار خط اتجاه OBV، قد يشير إلى أن ضغط البيع يتغلب على التراكم، مما يفتح خطر الهبوط نحو 0.0120 دولار.
تحليل سعر الباحث: TradingView
وعلى الجانب العلوي، يحتاج الباحث إلى استعادة 0.043 دولار لاستعادة الثقة. أبعد من ذلك، يظل 0.053 دولار هو منطقة المقاومة الأكثر أهمية، حيث تركز العرض السابق. وبدون حدوث تحول في سلوك الحجم، يظل من الصعب الوصول إلى هذه المستويات.
الهيكل يحكي قصة بسيطة. لقد تنحت الأموال الذكية جانبا. تتراكم الحيتان. التبادلات تمتلئ. وطالما استمر هذا الاختلال في التوازن، يظل سعر الباحث ضعيفًا.
