استراتيجيات الاستثمار في محفظة التقاعد التي يجب معرفتها

على استعداد للحصول على جدية بشأن تمويل التقاعد الخاص بك؟ فيما يلي نظرة على أهمية الاستثمار في التقاعد بالإضافة إلى أربع استراتيجيات يمكنها في النهاية سداد الفواتير في سنواتك العليا.

أهمية الاستثمار في التقاعد

الاستثمار في التقاعد هو عملية شراء الأصول التي يمكن أن توفر الدخل بمجرد ترك القوى العاملة. يمكن أن يأخذ دخل التقاعد شكل مدفوعات الفائدة أو مدفوعات الأرباح أو تصفية الأسهم التي تمول عمليات سحب الحساب.

عليك أن تتعلم كيفية الاستثمار من أجل التقاعد للأسباب التالية:

• لا تنمو الودائع النقدية بسرعة كافية لجمع ثروة كافية للتقاعد.
• فالضمان الاجتماعي، في المتوسط، يعوض فقط 40% من دخل العمل.
• من الشائع أن يتم طرد كبار السن من القوى العاملة في وقت أبكر مما هو مخطط له بسبب مشاكل صحية أو احتياجات أصحاب العمل المتغيرة.

وبعبارة أخرى، فإن المدخرات النقدية والضمان الاجتماعي والعمل إلى أجل غير مسمى ليست خطط تقاعد واقعية. ستحقق نجاحًا أكبر بكثير من خلال الاستثمار بانتظام لمدة 20 عامًا أو أكثر خلال سنوات عملك.

النقاط الرئيسية

• استثمار الدخل هو نهج متحفظ ينتج دخلاً نقديًا منتظمًا ولكن مع زيادة طفيفة في رأس المال.
• استثمار الأرباح يقسم عوائدك بين الدخل وزيادة رأس المال.
• استثمار القيمة يتضمن اختيار الأسهم المسعرة بأقل من قيمتها الحالية أو غير المفضلة، على افتراض أن قيمتها السوقية سترتفع لاحقًا.
• استثمار النمو يفضل الأسهم التي تستعد للتفوق على السوق في الأشهر والسنوات المقبلة.
• سيستفيد معظم المدخرين من الجمع بين استراتيجيات الاستثمار هذه في محفظة تقاعد متنوعة.

يعد الاستثمار في الأسهم أحد أفضل الخطوات التي يمكنك القيام بها لتنمية ثروتك وبناء بيضك. حدد فريق فوربس الاستثماري الأسهم المقومة بأقل من قيمتها والمستعدة للارتفاع في هذا التقرير الحصري، 7 أسهم للشراء الآن.

استراتيجيات الاستثمار التقاعد لمعرفة

وفيما يلي نظرة على أربع استراتيجيات استثمار التقاعد الأعلى: استثمار الدخل، والاستثمار في أرباح الأسهم، والاستثمار في القيمة، والاستثمار في النمو. يتم ترتيبهم من الأقل إلى الأكثر عدوانية.

استراتيجية الاستثمار في التقاعد رقم 1: استثمار الدخل

استثمار الدخل هو عملية شراء الأوراق المالية التي تنتج دخلاً نقديًا ولكنها تقدم القليل من زيادة رأس المال أو لا تقدم أي زيادة في رأس المال.

ولتجديد المعلومات، فإن زيادة رأس المال هي مكسب في القيمة بمرور الوقت – كما هو الحال عندما يصبح السهم الذي تشتريه مقابل 100 دولار يساوي 400 دولار في وقت لاحق. للاستفادة من هذا التقدير، عليك بيع بعض أو كل أسهمك.

لا يتطلب استثمار الدخل قدرًا كبيرًا من التصفية لأن الأصول تولد دفعات منتظمة. قد لا تزال بحاجة إلى تصفية الأصول بشكل دوري إذا كانت محفظة التقاعد الخاصة بك لا تنتج دخلاً كافيًا لتمويل نفقات المعيشة التقاعدية الخاصة بك.

لاحظ أنه بدون التقدير، لن تكون المساهمات وحدها كافية لتنمية محفظة دخلك بشكل كافٍ. ولهذا السبب، يجب عليك إعادة استثمار الدخل أثناء عملك. وإلا فإنك ستواجه صعوبة في جمع ما يكفي من الأصول لتلبية احتياجات دخلك.

أنواع الأصول لمحافظ الدخل

تجمع أفضل استراتيجيات دخل التقاعد بين الأصول المتنوعة لتعزيز إمكانات الدخل وتقليل المخاطر. تشمل خيارات الأصول الشائعة صناديق الاستثمار العقاري (REITs) وصناديق السندات وأسهم الأرباح.

• صناديق الاستثمار العقارية تقدم عوائد عالية ولكنها تحمل مخاطر أكبر من السندات وصناديق السندات. يمكن أن يتقلب دخل وقيمة أسهم REIT.

• السندات وصناديق السندات توفر بشكل عام دخلاً موثوقًا وتقلبًا منخفضًا. يمكنك تخصيص محفظة السندات لتناسب متطلبات العائد وتحمل المخاطر. السندات الأكثر خطورة تدفع عوائد أعلى والعكس صحيح. يمكن أن تكون محفظة السندات فقط مشكلة لأن الدخل المستقر يفقد القوة الشرائية بمرور الوقت بسبب التضخم.
• أسهم الأرباح يمكن تقدير ودفع الدخل النقدي. غالبًا ما ترفع أسهم توزيعات الأرباح الممتازة أرباحها بشكل دوري، مما يجعلها تحوطًا جيدًا ضد التضخم.

استراتيجية الاستثمار في التقاعد رقم 2: استثمار الأرباح

تعتبر أسهم الأرباح بمثابة استراتيجية هجينة من نوع ما لأنها توفر زيادة في رأس المال والدخل. بشكل عام، من الأسهل تجميع محفظة كبيرة على مدار 10 أو 20 عامًا باستخدام استثمارات التقاعد التي ترتفع قيمتها مقابل تلك التي لا ترتفع.

الجانب السلبي هو أن احتمال الارتفاع يأتي مع مخاطر إضافية. يمكن أن يؤدي الانكماش الاقتصادي أو الصناعي أو النتائج السيئة في شركات معينة إلى خفض قيمة أسهم الأرباح الخاصة بك. تميل القضايا الاقتصادية أو الخاصة بالصناعة إلى خلق خسائر مؤقتة في القيمة، في حين أن المشاكل في الشركة يمكن أن تتسبب في انخفاض مؤقت أو دائم في أسعار الأسهم.

كما هو الحال مع استثمار الدخل الخالص، فمن الأفضل إعادة استثمار الأرباح حتى التقاعد. وهذا يسرع نمو محفظتك.

أنواع الأصول لمحافظ الأرباح

يمكنك مزج ومطابقة أنواع مختلفة من أسهم الأرباح لتحسين مخاطر محفظتك وعائد الأرباح الإجمالي. الخيارات التي يجب مراعاتها هي:

• توزيعات الأرستقراطيين: هذه هي أسهم S&P 500 التي رفعت أرباحها سنويًا على مدار الـ 25 عامًا الماضية على التوالي. كوكا كولا

  كو
  

  و وول مارت
  
  ومت
  هي أمثلة.
• الأسهم القيادية ذات الأرباح الموزعة: شركات كبيرة وراسخة ذات تقلبات منخفضة وأرباح مستقرة. جي بي مورغان (جي بي إم) و هدف
  

  تي جي تي
  

  هي أمثلة.
• أسهم أرباح النمو: توفر إمكانات تقدير أقوى بالإضافة إلى دفع أرباح متواضعة. مايكروسوفت
  

  MSFT
  

  و نفيديا (NVDA) هي أمثلة. وتدفع هذه الأسهم عوائد تبلغ 0.76% و0.03% على التوالي.
• الأسهم ذات العائد المرتفع: ادفع المزيد من الدخل مقابل دولارك الاستثماري. وتتمثل المقايضة في أن هذه الأسهم قد تكون أقل موثوقية مع مدفوعات أرباحها أو أكثر تقلبا من حيث سعر السهم. الامثله تشمل ايه تي اند تي (ت) و كي كورب
  

  مفتاح
  

  والتي تبلغ عائداتها 7.1٪ و 7.3٪ على التوالي.

(ملاحظة: فوربس لديها نشرة إخبارية استثمارية متميزة، مستثمر فوربس للأرباح، التي توصي بـ 25 سهمًا أرباحًا ذات أساسيات قوية.)

استراتيجية الاستثمار في التقاعد رقم 3: استثمار القيمة

يتضمن استثمار القيمة اختيار الأسهم ذات الأسعار المنخفضة مقارنة بإمكانات دخلها وقوتها المالية.

يمكنك تحديد الأسهم ذات القيمة من خلال تحليل المقاييس المالية وظروف العمل. وهي تميل إلى أن تكون لديها توقعات أداء قوية، وتدفق نقدي متزايد بشكل مطرد ونسب منخفضة للسعر إلى الربح، وسعر إلى ربح، وسعر إلى ربح.

عادة ما تكون أسهم القيمة أقل تقلبا من أسهم النمو. كثيرون يدفعون أرباحًا أيضًا. ومع ذلك، فهي تتطلب فترة احتجاز أطول. قد يستغرق الأمر بعض الوقت حتى ينتعش سعر السهم إلى حيث ينبغي أن يكون.

كما هو الحال مع أي استراتيجية استثمار، قد ترغب في تنويع ممتلكاتك من الأسهم القيمة إلى صناعات وأحجام شركات متعددة.

أنواع الأصول لمحافظ القيمة

تتضمن المجموعات الفرعية لفئة أسهم القيمة ما يلي:

• أسهم ذات قيمة متناقضة. هذه هي الأسهم التي ليست في صالح المستثمرين، وغالبًا ما يكون ذلك بسبب الصحافة السيئة. إذا كانت العوامل المؤثرة مؤقتة، فيمكن للأسهم المتناقضة أن تحقق نموًا جيدًا عندما تنتعش في النهاية.
• أسهم قيمة التحول. الشركات التي واجهت أوقاتًا عصيبة ولكنها تعمل في طريقها للعودة إلى الاستقرار المالي هي أسهم تحول.
• أسهم القيمة الدفاعية. هذا النوع من الأسهم هو الأكثر أمانًا بين الخيارات المدرجة هنا. إنهم يعملون في قطاعات مستقرة وأقل تفاعلية مثل المرافق والرعاية الصحية والسلع الاستهلاكية الأساسية.

استراتيجية الاستثمار في التقاعد رقم 4: الاستثمار في النمو

يشتري مستثمرو النمو الأسهم التي يمكنها التفوق على أقرانهم والسوق. لا تدفع أسهم النمو عادةً أرباحًا لأنها تعيد استثمار الأموال النقدية الزائدة في المبادرات الإستراتيجية.

لبناء محفظة نمو، عليك الاستثمار في الأسهم المتنوعة التي تتمتع بخصائص نمو قوية. يتضمن ذلك سجلًا حافلًا من الزيادات في الإيرادات والأرباح، وأهداف النمو المستقبلية القوية، والعملاء المخلصين بالإضافة إلى سوق كبيرة ومتنامية يمكن التعامل معها.

يمكنك التنويع من خلال الاحتفاظ بما يتراوح بين 20 إلى 25 سهمًا فرديًا يمثل مختلف الصناعات والمناطق الجغرافية وأحجام الشركات. أو يمكنك شراء الصناديق المشتركة أو الصناديق المتداولة في البورصة والتي تستثمر في أسهم النمو.

يمكن أن تكون مخزونات النمو متقلبة، ولكن خطر الخسارة معتدل إلى حد ما مع فترات الاحتفاظ الأطول.

أنواع الأصول لمحافظ النمو

هناك أنواع عديدة من أسهم النمو، بما في ذلك:

• الشركات الصغيرة والمتوسطة: تتمتع هذه الشركات بمساحة أكبر للنمو مقارنة باللاعبين الكبار تفاحة
  
  أبل
  . ويمكن أن ترتفع قيمتها بسرعة، ولكنها يمكن أن تكون أيضًا متفاعلة تمامًا مع اتجاهات الاقتصاد الكلي.

• أسهم الأسواق الناشئة: الأسواق الناشئة هي الاقتصادات التي تنتقل إلى دول أكثر نضجا وتقدما. ويمكن لهذه الاقتصادات أن تظهر نموا وتوسعا سريعا فضلا عن التقلبات الشديدة.
• أسهم التكنولوجيا التخريبية: تستثمر هذه الشركات وتطور التقنيات التي تعمل على تحويل الصناعات أو الأسواق الحالية. تسلا

  TSLA
  

  (TSLA) مثال. لقد غيّر صانع السيارات الكهربائية (EV) صناعة السيارات التي يعود تاريخها إلى قرن من الزمان إلى الأبد.
• أسهم النمو المنشأة: تمزج هذه الأسهم بين أفضل ما في العالمين: آفاق النمو القوية والقوة المالية. الأبجدية (جوجل) و أمازون

  أمزن
  

  هي أمثلة.

يعد الاستثمار في الأسهم أحد أفضل الخطوات التي يمكنك القيام بها لتنمية ثروتك وبناء بيضك. حدد فريق فوربس الاستثماري الأسهم المقومة بأقل من قيمتها والمستعدة للارتفاع في هذا التقرير الحصري، 7 أسهم للشراء الآن.

ما هي أفضل استراتيجية للتقاعد؟

كيف تستثمر للتقاعد؟ ليس هناك إجابة واحدة. سيستفيد معظم المستثمرين من وجود مستوى معين من التعرض لجميع استراتيجيات الاستثمار الموضحة هنا. تعتمد مخصصات محفظة التقاعد التي تستخدمها لمزج أصول الدخل مع أسهم الأرباح وأسهم القيمة وأسهم النمو على الجدول الزمني الخاص بك وتحمل المخاطر وأهداف الادخار وحتى أنواع حسابات الاستثمار التي تستخدمها.

لنفترض أنك تستهدف رصيد حساب بقيمة 2.5 مليون دولار بحلول عام 2038. وهذا يتطلب استراتيجية أكثر عدوانية وكثافة في الأسهم من، على سبيل المثال، شخص يستهدف 1.5 مليون دولار بحلول عام 2045. أو ربما كنت تستثمر للتقاعد في حساب خاضع للضريبة. في هذه الحالة، عليك تجنب الأصول المدرة للدخل لتجنب إثارة فاتورة ضريبية والاعتماد على أسهم النمو.

يمكنك أيضًا تعديل محفظة التقاعد الخاصة بك حسب العمر، مع تغير احتياجاتك. سوف يستثمر العديد من المدخرين بقوة عندما يكون التقاعد على بعد عقود. ومع اقتراب التقاعد، يتحولون إلى استراتيجية تحافظ على الثروة التي خلقوها.

ضع في اعتبارك أن الخطوات الأولية لبناء محفظة التقاعد الخاصة بك هي نفسها، بغض النظر عن الإستراتيجية التي تختارها. تلك الخطوات هي:

1. تحديد احتياجات الدخل: يقول خبراء التقاعد أنك ستحتاج إلى 80% إلى 90% من دخلك لتغطية نفقات المعيشة بمجرد التوقف عن العمل.
2. تحديد مدى تحملك للمخاطر: الأصول ذات المخاطر العالية لديها الإمكانات الأكبر. تتمتع الأصول ذات المخاطر المنخفضة عمومًا بخصائص دخل أو نمو أقل.
3. اختر أنواع الأصول المناسبة: فكر في الجدول الزمني الخاص بك، وتحمل المخاطر، وأهداف الادخار، والاحتياجات الضريبية. بالإضافة إلى ذلك، فكر في مقدار العمل الذي تريد القيام به. إذا كنت تفضل أن تكون عمليًا، فستختار المناصب الفردية. إذا كنت ترغب في إبقاء الأمور منخفضة الصيانة، فإن محفظة صناديق الاستثمار المشتركة أو محفظة صناديق المؤشرات سوف تناسبك بشكل أفضل.
4. استهدف معدل مساهمة قدره 15%. يوصي العديد من الخبراء باستثمار 15% أو أكثر من دخلك للتقاعد: فكر في الأمر بهذه الطريقة: كلما زادت مساهمتك في سنوات عملك، قل قلقك لاحقًا.

الحد الأدنى

يمكن لمخصصات محفظة التقاعد الخاصة بك أن تساعدك على تحقيق الدخل أو زيادة رأس المال أو كليهما. تعطي استراتيجية الدخل الأولوية للسندات، التي لا تنمو قيمتها ولكن يجب أن تنتج تدفقات نقدية موثوقة. تعتمد استراتيجية التقدير بشكل كبير على الأسهم التي يمكن أن تكون متقلبة.

لحسن الحظ، هذا ليس خيارًا بالأبيض والأسود. يمكنك اتباع نهج مختلط أو تعديل استراتيجيتك لاحقًا عندما تتعلم المزيد عن تفضيلاتك الاستثمارية للتقاعد.

ما لك لا أستطيع ما عليك فعله هو تعويض الوقت الذي قضيته خارج السوق. لذا ابدأ الاستثمار اليوم، وراقب تقدمك وقم بالتعديل حسب الحاجة. ستضعك هذه الخطوات بثبات على الطريق نحو تقاعد مريح وممول جيدًا.

اقرأ التالي

يعد الاستثمار في الأسهم أحد أفضل الخطوات التي يمكنك القيام بها لتنمية ثروتك وبناء بيضك. حدد فريق فوربس الاستثماري الأسهم المقومة بأقل من قيمتها والمستعدة للارتفاع في هذا التقرير الحصري، 7 أسهم للشراء الآن.