قد تقدم هذه الشركات التي تدفع أرباحًا قيمة جيدة
ملخص
- تقوم Ketterer بأخذ الأرباح في عملية الاستثمار الخاصة بها.
- وتشمل بعض الأسهم ذات العائدات الأعلى في محفظتها شركة TORM، وGerdau، وGolden Ocean، وBritish American Tobacco، وUnited Microelectronics.
إن الاستثمار في الشركات التي تدفع أرباحًا أثناء انخفاض الأسعار هو إحدى الطرق التي يمكن للمستثمرين من خلالها تحوط محافظهم الاستثمارية ضد التضخم والرياح المعاكسة الأخرى. في حين أن هناك دائمًا خطر خفض أرباح الأسهم، فقد وجد تاريخيًا أن الشركات التي تدفع أرباحًا أقل انتظامًا في ظروف السوق المتقلبة وتستمر في تقديم عائد إجمالي أفضل مقارنة بالأسهم التي لا توزع أرباحًا على المستثمرين.
أحد الخبراء الذين يدمجون الأرباح في استراتيجيتها هي سارة كيترير (التداولات والمحفظة)، رئيسة شركة كوزواي كابيتال مانجمنت.
وفي سعيها لتحقيق عوائد متفوقة معدلة حسب المخاطر، تستثمر شركة المعلمة ومقرها لوس أنجلوس، والتي أسستها مع هاري هارتفورد في عام 2001، في الأسهم ذات الأسعار الخاطئة في كل من الأسواق المتقدمة والناشئة. يبحث فريق الاستثمار عن الفرص المحتملة بين الشركات ذات رأس المال المتوسط والكبير باستخدام الأساليب الكمية والموجهة نحو القيمة. يتلقى كل سهم أيضًا درجة مخاطرة بناءً على مقدار التقلبات التي يضيفها إلى المحفظة. يقوم الفريق بعد ذلك بإدخال مراكز في الأسهم ذات أعلى عوائد متوقعة معدلة حسب المخاطر والتي تتمتع أيضًا بنسبة سعر إلى أرباح أقل وعائد أرباح أعلى من السوق.
على هذا النحو، تظهر بيانات GuruFocus أن Ketterer لديها عدد من الأسهم في محفظتها للأسهم 13F للربع الثاني والتي تتمتع بعوائد أرباح عالية، بما في ذلك TORM PLC (TRMD، Financial)، Gerdau SA (GGB، Financial)، Golden Ocean Group Ltd. ( GOGL، Financial)، وBritish American Tobacco PLC (BTI، Financial) وUnited Microelectronics Corp. (UMC، Financial).
يجب على المستثمرين أن يدركوا أن إيداعات 13F لا تعطي صورة كاملة عن ممتلكات الشركة حيث أن التقارير تتضمن فقط مراكزها في الأسهم الأمريكية وإيصالات الإيداع الأمريكية، لكنها لا تزال قادرة على تقديم معلومات قيمة. علاوة على ذلك، فإن التقارير تعكس فقط الصفقات والممتلكات اعتبارًا من تاريخ إيداع المحفظة الأحدث، والتي قد تحتفظ بها أو لا تحتفظ بها شركة التقارير اليوم أو حتى عندما تم نشر هذه المقالة.
تورم
مع عائد يبلغ 24.83% ونسبة دفع 0.65، تتصدر TORM (TRMD، Financial) القائمة. امتلك Ketterer 136,465 سهمًا حتى نهاية الربع الثاني، وهو ما يمثل 0.09% من محفظة الأسهم.
تمتلك شركة الشحن التي يقع مقرها في المملكة المتحدة قيمة سوقية تبلغ 2.40 مليار دولار. تم تداول أسهمها حول 28.07 دولارًا يوم الأربعاء مع نسبة سعر إلى أرباح تبلغ 3.02 ونسبة سعر إلى دفتر 1.57 ونسبة سعر إلى مبيعات 1.43.
خط قيمة GF
قيمة
يشير إلى أن قيمة السهم مبالغ فيها بشكل كبير حاليًا بناءً على نسبه التاريخية والأداء المالي السابق وتوقعات الأرباح المستقبلية للمحللين.
تشير درجة GF التي تبلغ 76 من أصل 100 إلى أنه من المرجح أن يكون أداء الشركة متوسطًا في المستقبل. وقد حصلت على تقييمات عالية من حيث الربحية والنمو، وعلامات متوسطة من حيث القوة المالية والزخم ورتبة منخفضة القيمة.
جيرداو
تمتلك Gerdau (GGB، Financial) ثاني أكبر عائد بنسبة 12.57٪. نسبة الدفع هي 0.65. اعتبارًا من الربع الثاني، كان لدى المعلم 7.73 مليون سهم، والتي تشغل 1.06٪ من محفظة الأسهم.
تبلغ القيمة السوقية لشركة تصنيع الصلب البرازيلية 8.44 مليار دولار. تم تداول أسهمها بحوالي 4.83 دولارًا يوم الأربعاء مع نسبة سعر إلى أرباح تبلغ 4.76 ونسبة سعر إلى دفتر 0.87 ونسبة سعر إلى مبيعات 0.58.
وفقًا لخط قيمة GF، فإن السهم مقوم بأقل من قيمته بشكل متواضع حاليًا.
تشير درجة GF البالغة 90 إلى أن الشركة تتمتع بإمكانات أداء متفوقة جيدة على خلفية التقييمات العالية لجميع المعايير الخمسة.
مجموعة المحيط الذهبي
نسبة دفع تعويضات تبلغ 1.26 وعائد 9.46٪ هي Golden Ocean (GOGL، Financial). دخل المستثمر في مركز يضم 505,904 أسهم في السهم خلال الربع الثاني، وخصص له 0.10% من محفظة الأسهم.
تمتلك الشركة النرويجية للشحن السائب الجاف قيمة سوقية تبلغ 1.58 مليار دولار. تم تداول أسهمها بحوالي 7.91 دولارًا يوم الأربعاء مع نسبة سعر إلى أرباح تبلغ 7.98 ونسبة سعر إلى دفتر 0.84 ونسبة سعر إلى مبيعات 1.71.
استنادًا إلى خط قيمة GF، يبدو أن السهم مبالغ في قيمته بشكل متواضع حاليًا.
تعني درجة GF البالغة 76 أنه من المرجح أن تتمتع الشركة بأداء متوسط في المستقبل، مدفوعًا بمعدلات نمو وربحية عالية، وقوة مالية معتدلة ومستويات زخم ونتائج منخفضة القيمة.
لاقسلا
تقدم شركة British American Tobacco (BTI، Financial) عائد أرباح بنسبة 8.59٪ ونسبة دفع تبلغ 0.44. تمتلك Ketterer 325.080 سهمًا، والتي تشكل 0.28% من محفظة الأسهم.
تبلغ القيمة السوقية لشركة التبغ التي يقع مقرها الرئيسي في لندن 71.08 مليار دولار. تم تداول أسهمها بحوالي 31.78 دولارًا يوم الأربعاء مع نسبة سعر إلى أرباح تبلغ 6.63 ونسبة سعر إلى دفتر 0.81 ونسبة سعر إلى مبيعات 2.10.
يشير خط قيمة GF إلى أن السهم مقيم بأقل من قيمته بشكل متواضع حاليًا.
مدعومة بتصنيف ربحية مرتفع، وعلامات متوسطة للنمو، والقوة المالية والقيمة، وتصنيف زخم منخفض، حصلت الشركة على درجة GF تبلغ 72. وهذا يعني أنه من المحتمل أن يكون لديها أداء متوسط في المستقبل.
المتحدة للالكترونيات الدقيقة
تنتج شركة United Microelectronics (UMC، Financial) عائد أرباح بنسبة 8.52٪ ونسبة دفع تبلغ 0.57. يمتلك المعلم 220,778 سهمًا، والتي تمثل 0.05% من محفظة الأسهم.
تبلغ القيمة السوقية للشركة التايوانية لأشباه الموصلات 17.28 مليار دولار. تم تداول أسهمها بحوالي 6.91 دولارًا يوم الأربعاء مع نسبة سعر إلى أرباح تبلغ 6.61 ونسبة سعر إلى دفتر 1.70 ونسبة سعر إلى مبيعات 2.15.
وفقًا لخط قيمة GF، فإن السهم مقوم بأقل من قيمته بشكل متواضع حاليًا.
تشير درجة GF البالغة 91 إلى أن الشركة تتمتع بإمكانات أداء متفوقة عالية. في حين أنها حصلت على تقييمات قوية لأربعة من المعايير، فإن تصنيف القيمة أكثر اعتدالا.
اختيارات أخرى ذات إنتاجية عالية
وشملت الأسهم الإضافية ذات العائد المرتفع في محفظة Ketterer اعتبارًا من 30 يونيو شركة Himax Technologies Inc. (HIMX، Financial)، وشركة Chesapeake Energy
تشك
(CHK، Financial)، بنك Bradesco SA (BBD، Financial)، مجموعة Citizens Financial
CFG
(CFG، Financial) وRio Tinto PLC (RIO، Financial).
الإفصاحات
ليس لدي/لدينا أي مراكز في أي من الأسهم المذكورة، وليس لدينا أي خطط لشراء أي مراكز جديدة في الأسهم المذكورة خلال الـ 72 ساعة القادمة.
