قد تقدم هذه الشركات قيمة جيدة بناءً على معايير بنيامين جراهام
ملخص
- إكسون موبيل، إي أو جي، دايموند باك إنيرجي
فانغ
وCoterra Energy وEQT
اي كيو تي
مؤهل للفرز.
وبينما انتعش قطاع الطاقة مرة أخرى هذا العام بعد انفجار عام 2022، انخفضت أسعار النفط أكثر يوم الجمعة على خلفية مخاوف الطلب المتعلقة بالاقتصاد الكلي وكذلك رفع الحكومة الروسية جزءًا من حظر تصدير الديزل.
وانخفضت العقود الآجلة لخام برنت بنسبة 0.56٪ إلى 83.60 دولارًا يوم الجمعة. تراجعت العقود الآجلة لخام غرب تكساس الوسيط بنسبة 0.67٪ إلى 81.76 دولارًا.
ونتيجة لهذه التطورات، قد يكون المستثمرون مهتمين بالفرص المحتملة في شركات الطاقة المؤهلة لشاشة Benjamin Graham’s Lost Formula، وهي ميزة Premium GuruFocus.
قبل وفاته في عام 1976، قام المستثمر الشهير ومؤلف كتابي “تحليل الأوراق المالية” و”المستثمر الذكي” بتطوير صيغة منقحة لفحص الشركات التي تبلغ نسبة السعر إلى الأرباح أقل من 10 ونسبة حقوق المساهمين إلى الأصول 10. على الأقل 0.5. حصلت الصيغة على اسمها لأنه لم يتمكن من نشرها قبل وفاته. لذلك فُقدت من المعرفة العامة لبعض الوقت. وبما أن جراهام أعطى الأولوية أيضًا لتغطية الحد الأدنى من الفائدة وهو 5 مع الشركات التي استثمر فيها، فقد تم تضمين هذا العنصر في المعايير أيضًا.
أظهر الاختبار الخلفي للاستراتيجية من عام 1926 إلى عام 1976 أنها كانت ستتفوق على مؤشر داو جونز بمقدار الضعف تقريبًا.
وجد الفحص أن شركات الرعاية الصحية التي استوفت المعايير اعتبارًا من 6 أكتوبر تشمل شركة Exxon Mobil Corp. (XOM، Financial)، EOG Resources Inc. (EOG، Financial)، Diamondback Energy Inc. (FANG، Financial)، Coterra Energy Inc. (CTRA، المالية) وشركة EQT (EQT، المالية).
اكسون موبيل
تبلغ القيمة السوقية لشركة إكسون موبيل (XOM، Financial) 421.89 مليار دولار؛ تم تداول أسهمها حول 105.83 دولارًا يوم الجمعة مع نسبة سعر إلى أرباح تبلغ 8.47 ونسبة سعر إلى دفتر 2.13 ونسبة سعر إلى مبيعات 1.20 ونسبة حقوق الملكية إلى الأصول 0.55.
تأسست الشركة في إيرفينغ بولاية تكساس عام 1999، وتقوم بالتنقيب عن النفط والغاز الطبيعي وإنتاجهما وتكريرهما. لديها عمليات في جميع أنحاء العالم.
خط قيمة GF
قيمة
يشير إلى أن السهم يتم تقييمه إلى حد ما حاليًا بناءً على نسبه التاريخية والأداء المالي السابق وتقديرات الأرباح المستقبلية للمحللين.
تشير درجة GF التي تبلغ 82 من أصل 100 إلى أن الشركة لديها إمكانات جيدة للأداء المتفوق، مدفوعة بتقييمات عالية للربحية والقوة المالية والزخم والنمو. ومع ذلك، فإن رتبة القيمة منخفضة.
ومن بين الخبراء الذين استثمروا في إكسون موبيل، تمتلك شركة First Eagle Investment (التداولات والمحفظة) أكبر حصة بنسبة 0.33% من أسهمها القائمة. لدى كين فيشر (الصفقات، المحفظة) وصندوق T Rowe Price Equity Income Fund (الصفقات، المحفظة) أيضًا ممتلكات ملحوظة.
موارد EOG
تبلغ القيمة السوقية لشركة EOG Resources (EOG، Financial) 69.85 مليار دولار أمريكي؛ تم تداول أسهمها حول 119.97 دولارًا يوم الجمعة مع نسبة سعر إلى أرباح تبلغ 8.08 ونسبة سعر إلى دفتر 2.66 ونسبة سعر إلى مبيعات 2.78 ونسبة حقوق الملكية إلى الأصول 0.63.
وتمتلك شركة إنتاج النفط والغاز، التي يقع مقرها الرئيسي في هيوستن، عمليات في الحوض البرمي في غرب تكساس، إلى جانب مسرحيات إيجل فورد وباكن.
وفقًا لخط قيمة GF، يتم تقييم السهم إلى حد ما حاليًا.
تتمتع الشركة أيضًا بإمكانات جيدة للتفوق في الأداء حيث حصلت على درجة GF تبلغ 88، وحصلت على تقييمات عالية لأربعة من المعايير ورتبة منخفضة القيمة.
بحصة تبلغ 0.57%، يعد Bill Nygren (التداولات والمحفظة) أكبر مساهم خبير في EOG. يتم الاحتفاظ بالسهم أيضًا من قبل إدارة PRIMECAP (التداولات، المحفظة)، وYacktman Asset Management (التداولات، المحفظة) وT. Rowe Price، من بين آخرين.
طاقة دايموندباك
تمتلك شركة Diamondback Energy (FANG، Financial) قيمة سوقية تبلغ 26.90 مليار دولار؛ تم تداول أسهمها حول 150.42 دولارًا يوم الجمعة مع نسبة سعر إلى أرباح تبلغ 7.81 ونسبة سعر إلى دفتر 1.73 ونسبة سعر إلى مبيعات 3.33 ونسبة حقوق الملكية إلى الأصول 0.56.
وتنتج الشركة التي يقع مقرها في ميدلاند بولاية تكساس، والتي تأسست عام 2007، منتجات النفط والغاز في حوض بيرميان في غرب تكساس.
استنادًا إلى خط قيمة GF، يبدو أن السهم مبالغ في قيمته بشكل متواضع حاليًا.
تشير درجة GF البالغة 74 إلى أنه من المتوقع أن يكون أداء الشركة متوسطًا في المستقبل. على الرغم من أن تصنيفات الربحية والنمو والزخم مرتفعة، إلا أنها تتمتع بقوة مالية معتدلة وتصنيف منخفض القيمة.
تتمتع شركة Yacktman Asset Management (التداولات والمحفظة) بأكبر مركز في Diamondback بنسبة 0.81% من أسهمها القائمة. ومن بين المستثمرين الخبراء الآخرين ستيفن كوهين (التداولات، المحفظة)، فيشر، أرنولد فان دن بيرج (التداولات، المحفظة)، راي داليو (التداولات، المحفظة) في عصر النهضة تكنولوجيز ومجموعة جيفريز (التداولات، المحفظة).
طاقة كوتيرا
طاقة كوتيرا
CTRA
(CTRA، Financial) تبلغ قيمتها السوقية 20.36 مليار دولار أمريكي؛ تم تداول أسهمها بحوالي 26.97 دولارًا يوم الجمعة مع نسبة سعر إلى أرباح تبلغ 6.79 ونسبة سعر إلى دفتر 1.61 ونسبة سعر إلى مبيعات 2.75 ونسبة حقوق الملكية إلى الأصول 0.64.
تمتلك شركة إنتاج النفط والغاز التي يقع مقرها الرئيسي في هيوستن عمليات في حوضي بيرميان وأناداركو بالإضافة إلى مسرحية مارسيلوس شيل.
يشير خط قيمة GF إلى أن السهم مقيم بأقل من قيمته بشكل كبير حاليًا.
وبدعم من التصنيفات القوية في جميع المجالات، فإن نتيجة GF البالغة 93 تعني أن الشركة لديها إمكانات عالية للأداء المتفوق.
تمتلك شركة Jim Simons (التداولات والمحفظة) حصة قدرها 0.66%، وتمتلك شركة Renaissance Technologies أكبر حصة في Coterra. تتمتع شركة Diamond Hill Capital (التداولات والمحفظة) وPRIMECAP وCohen أيضًا بمراكز كبيرة في الأسهم.
اي كيو تي
تمتلك EQT قيمة سوقية تبلغ 17.63 مليار دولار. تم تداول أسهمها حول 42.82 دولارًا يوم الجمعة مع نسبة سعر إلى أرباح تبلغ 4.82 ونسبة سعر إلى دفتر 1.29 ونسبة سعر إلى مبيعات 2 ونسبة حقوق الملكية إلى الأصول 0.56.
تنتج الشركة التي يقع مقرها في بيتسبرغ الغاز الطبيعي ولديها عمليات نقل عبر خطوط الأنابيب.
وفقًا لخط قيمة GF، فإن قيمة السهم مبالغ فيها بشكل كبير حاليًا.
تشير درجة GF البالغة 70 إلى أن الشركة لديها إمكانات أداء ضعيفة. في حين أنها حصلت على تقييمات عالية من حيث الربحية والزخم، إلا أن معدلات النمو والقوة المالية أكثر اعتدالًا والقيمة منخفضة.
يعد David Tepper (التداولات والمحفظة) أكبر مساهم خبير في EQT بحصة تبلغ 0.57%. تمتلك شركة سيمونز، T. Rowe Price، Cohen، David Nierenberg (التداولات، المحفظة) والعديد من المعلمين الآخرين الأسهم أيضًا.
الفرص المحتملة الأخرى
وشملت المخزونات الإضافية التي صنعت جهاز الفحص ماراثون أويل
MRO
(MRO، المالية)، تشيسابيك الطاقة
تشك
(CHK، المالية)، HF سنكلير
دينو
(دينو، المالية)، مجموعة الموارد
RRC
(RRC، المالية) وAntero Resources
AR
شركة (AR
AR
، مالي).
الإفصاحات
ليس لدي/لدينا أي مراكز في أي من الأسهم المذكورة، وليس لدينا أي خطط لشراء أي مراكز جديدة في الأسهم المذكورة خلال الـ 72 ساعة القادمة.
